כאשר השווקים נעשים תנודתיים, אנשים מתחילים לתהות אם עליהם למכור את המניות שלהם או להעביר יותר מכספם לאג"ח. לפני שתחליטו את החלטת ההשקעה הבאה שלכם, כדאי להסתכל על ביצועי היחסים השונים בין מניות לאג"ח לאורך זמן - מתוך הבנה, כמובן, את משפט ההשקעה החוזר על עצמו: "ביצועי העבר אינם ערובה לתוצאות עתידיות".
עם זאת, הסמוראי פיננסייש סיכום מצוין של ביצועים היסטוריים של פירוקי השקעות שונים. אם הלכתם על אג"ח, למשל, תוכלו לצפות לתיק שינצח את האינפלציה:
שקלול של 0% במניות ושקלול של 100% באג"ח סיפקו תשואה שנתית ממוצעת של 5.4% מאז 1926, כשהיא מנצחת את האינפלציה בכ-3% בשנה.
עם זאת, אם תשים 80% מההשקעות שלך במניות ו-20% באג"ח (אולי בתיק קלאסי של Boglehead של שלוש קרנות), אתה יכול לצפות תשואה שנתית גבוהה יותר והרבה יותר עליות ומורדות:
שקלול של 80% במניות ושקלול של 20% באג"ח סיפק תשואה שנתית ממוצעת של 9.5%, כאשר השנה הגרועה ביותר -34.9% והשנה הטובה ביותר +45.4%.
השתמש בפירוט של הסמוראים הפיננסיים כדי ללמוד עוד על מה שאתה יכול לצפות מסוגים שונים של תיקים. לאחר מכן שאל את עצמך כמה תנודתיות אתה מסוגל להתמודד בתמורה לתשואה פוטנציאלית גבוהה יותר (עם סיכון גבוה יותר להפסד, בהנחה שאינך מסוגל להישאר בשוק עד שהוא יתאושש שוב).
יועצים פיננסיים רבים היו מציעים לשקלל את התיק שלך למניות כשאתה צעיר יותר, ובהדרגה לשים יותר מכספך באגרות חוב ככל שאתה מתבגר. זה מאפשר לך לנצל את צמיחת השוק בתקופה שבה יש עדיין מספיק זמן להתאושש מהפסד שוק, ולהעביר את ההשקעות שלך לכיוון נכסים פחות תנודתיים כאשר אין כל כך הרבה זמן להתאושש לאחר ירידה בלתי צפויה בשוק.
אם תירשם לקרן תאריך יעד או מחזור חיים, התיק שלך יעבור אוטומטית להקצאת אג"ח גבוהה יותר ככל שהקרן מתקרבת לתאריך היעד שלה - אם כי ראוי לציין שחלק מהיועצים הפיננסיים אינם מעריצים של קרנות מסוג זה, שכן הם יכולים לכלול יחסי הוצאות גבוהים.
בסופו של דבר, הדבר הטוב והמפחיד ביותר בהשקעה הוא שאתה יכול להחליט היכן לשים את הכסף שלך - אז כדאי ללמוד כמה שיותר על מה עלול לקרות כשאתה מחלק את ההשקעות שלך בין מניות ואג"ח, וכיצד אתה רוצה לנהל ולהתאים את ההקצאה הזו לאורך זמן.
