אתה עדיין יכול (כנראה) לעשות הרג על I Bonds

משרד האוצרהכריזבשבוע שעבר שהשער החדש לאג"ח I שהונפקו בין נובמבר 2023 לאפריל 2024 הוא 5.27%. מספר זה כולל שיעור קבוע של 1.30%. עִםאִינפלַצִיָהאג"ח חיסכון בארה"ב, גורם לדאגות לגבי ההשקעות שלך בכל הטווח, נחשבות הימור בטוח, מכיוון שהן מגובות באופן מלא על ידי הממשלה. בשנה שעברה אמרתי לך לקנות סדרה Iאיגרות חובעל מנת לנעול ריבית של 6.89%. למרות ש-5.27% זו ירידה, זו עדיין תשואה גבוהה היסטורית לכל מי שמתעניין באג"ח I. למעשה, הנה הסיבה שרכישת איגרות חוב מסדרה I כעת יכולה להיות אפילו טובה יותר מאי פעם.

מהן אג"ח חיסכון מסדרה I?

המשרד האוצרמסביר שבאג"ח מסדרה I מרוויחים גם ריבית קבועה וגם ריבית שמשתנה עם האינפלציה (המחלקה מתאימה את שיעור האינפלציה פעמיים בשנה). (להסבר רחב יותר על מהן איגרות חוב וכיצד הן פועלות באופן כללי,בדוק את הפוסט הקודם שלנו כאן.) איגרות חוב חיסכון מסדרה I נחשבות להגנה מפני אינפלציה. מכיוון שהריבית של האג"ח תגדל בערך באותו שיעור כמו האינפלציה, החסכונות שלך לא יאבדו את כוח הקנייה שלהם.

עם זאת, כמו בכל השקעה, אפילו איגרות חוב אלה בגיבוי ממשלתי כרוכות בכמה סיכונים. הכי רלוונטית כרגע היא העובדה שהתשואה הראשונית חלה רק על ששת החודשים הראשונים שבבעלותך האג"ח. לאחר ששת החודשים הראשונים הללו, איגרות החוב שלך פועלות כמו כל כלי רכב משתנה אחר, כלומר הריבית יכולה לרדת ואין לך שליטה עליה. אם אתה מחכה כמה שנים כדי לקנות אג"ח I, אתה מסתכן בהמתנה על כל שיעור הריבית בהמשך.

מדוע רכישת איגרות חוב מסדרה I כעת יכולה להיות טובה יותר מבעבר

אז איך התשואה הנוכחית יכולה לנצח את התשואה הגבוהה הקודמות? זה מסתכם בהתייחסותשיעור קבועלתוך המשוואה. בנוסף לשיעור האינפלציה המתכוונן - זה שהוסבר לעיל, שהוא טוב רק לשישה חודשים - אגרות חוב מסדרה I מורכבות משיעור בסיס מובטח לתקופה של חיי האג"ח.

לְמָשָׁל,רבים מיהרולקנות אג"ח I כשהתשואה קבעה שיא של 9.62% במאי 2022. אם פספסת את המספר המנקר עיניים הזה ואתה בועט בעצמך עכשיו - לא כל כך מהר. כל האג"ח הללו הגיעו עם ריבית קבועה של 0%. ללא ריבית קבועה שתגביר את התשואה, אותן אג"ח I שנרכשו ב-2022 מרוויחות כעת רק 3.94%.

השוו את זה לאגרות החוב הנוכחיות מונפקות בריבית קבועה של 1.3%. גם אם האינפלציה תרד ל-0%, הם עדיין יקבלו תשואה של 1.3%. שיעור הבסיס הגבוה הזה אומר שהרוכשים שיקבלו איגרות חוב I בשיעור של 5.27% צריכים להקדים את הקונים שננעלו ב-9.62% לאחר כארבע שנים.

כל זה אומר שכל עוד תשאירו את האג"ח לפחות ארבע שנים לפני ביצוע הפדיון, תצאו לפני משקיעים שרכשו אג"ח בשער הגבוה יותר - בתנאי שתשקיעו לפני שהריבית של 5.27% תתאים נמוכה יותר בעתיד.

מתי לקנות אג"ח חיסכון מסדרה I

בגיבוי של משרד האוצר האמריקאי, איגרות חוב חיסכון מסדרה I נחשבות לדרך בטוחה יחסית לראות תשואה גבוהה על ההשקעות שלך. עם זאת, זכור כי אינך יכול פשוט למכור את האג"ח ברגע שהריבית יורדת. אתה כלוא לגמרי בשנה הראשונה שלך בבעלותך על האג"ח; לאחר מכן, עדיין יש קנס של ריבית של שלושה חודשים אם אתה מוכר לפני חמש שנים. אם אתה חושב שתצטרך לגשת לכסף שלך לפני שיחלפו חמש שנים, אתהעדיף עם רכב חיסכון לטווח קצר.

אם אתה מעוניין לקנות אג"ח, עבור אלאתר משרד האוצר האמריקאי. להמשך התהליך, בצע את זה שלב אחר שלבמסביר וידאושידריך אותך ברכישת האג"ח. ניתן למצוא מידע נוסף על שערי אג"ח I וכיצד הם מחושביםכָּאן, בעוד מתפרסם תרשים היסטורי של כל ההיסטוריה של כל איגרת חובכָּאן.

פוסט זה פורסם במקור בדצמבר 2022, כאשר משרד האוצר הודיע ​​על ריבית של 6.89% לאג"ח I, ועודכן ב-3 בנובמבר 2023 כדי לשקף את השיעור החדש של 5.27%.