ההבדל בין מניות ואיגרות חוב

השקעותזה לא קשה כמו שרוב האנשים חושבים, אבל יש הרבה ז'רגון ללמוד. מניות ואיגרות חוב הם שני מונחים נפוצים שעולים בראש כשאתה חושב על השקעה. אנשים רבים לא יודעים את ההבדל, אז אנחנו הולכים לפרק אותו.

מניות קונות בעלות, אג"ח קונות חוב

עבור רובנו, השגת חלום הפרישה משמעותהמשקיעים את הכסף שלנו כדי שיוכל לצמוח לאורך זמן. בעוד שיש סוגים ספציפיים של השקעות, מניות ואיגרות חוב הן שתי קטגוריות כלליות שכדאי להשקיע בהן.

במונחים בסיסיים, מניה היא חתיכת בעלות בחברה בודדת. זה ידוע גם בשםהון עצמי. כאשר חברה הופכת לציבור, כמו מיקרוסופט, גוגל או ג'נרל מוטורס, היא מוכרת מניות של העסק שלה לציבור. אתה קונה מניה, החברה מקבלת את המזומנים שלך כדי לבנות את העסק שלה, ובתמורה, המניה שלך מייצגת חלק קטן של בעלות בחברה. אם החברה מצליחה,כמו שעשתה גוגל לאורך השנים, הם מרוויחים ומניות הבעלות שלך עולות בערכם. אם החברה טנקה,כמו פולקסווגן לאחרונה, המניות שלך יורדות בערכן (או גרוע מכך, אתה מאבד אותן לגמרי).

כמובן שאם חברה פורחת, אתה יכול לצפות שהמניות יהיו יקרות יותר. מניה בודדת של גוגל תעלה לך יותר מ-800 דולר כרגע, בעוד שמניה בפולקסווגן היא פחות מ-150 דולר כרגע. המספרים הללו משתנים לאורך השנים, תלוי בביצועי החברה.

ואז יש איגרות חוב. כשאתה קונה איגרת חוב, אתה בעצם קונה חוב ומלווה כסף לחברה (או ממשלתית). במקום להשקיע בחברה עצמה, אתה נותן להם כסף והם מסכימים לשלם לך ריבית. ריבית זו נקראת "קופון", והיא משולמת בתעריף ובלוח זמנים קבועים. הקשר מגיע גם עם אתאריך בגרות:התאריך שבו המנפיק צריך להחזיר את הסכום שהוא לווה. אתה יכול גם למכור את האג"ח שלך לפני מועד הפירעון. תלוי באיך נראית הריביותכאשר אתה מוכר, אתה עשוי לקבל יותר או פחות ממה ששילמת.

מכיוון שאיגרות חוב ניתנות לחיזוי כך, הן נקראותניירות ערך בעלי הכנסה קבועה. Investopediaמסביר:

לדוגמה, נניח שאתה קונה אג"ח בשווי נקוב של $1,000, קופון של 8% ופדיון של 10 שנים. המשמעות היא שתקבל סך של $80 ($1,000*8%) של ריבית לשנה במשך 10 השנים הבאות. למעשה, מכיוון שרוב איגרות החוב משלמות ריבית חצי שנתית, תקבל שני תשלומים של 40 דולר לשנה למשך 10 שנים. כאשר האג"ח יספיק לאחר עשור, תקבל בחזרה 1,000 $ שלך.

לא תרוויח ריבית עצומה, אבל אתה פחות או יותרלדעת מה אתה מקבל עם ערבות. בקיצור, כשאתה קונה מניה אתה קונה הון וכאשר אתה קונה אג"ח אתה קונה חוב.

מניות נחשבות להשקעות מסוכנות יותר מאג"ח

כאשר אתה קונה מניה, אתה יכול להרוויח תשואה גדולה אם החברה עושה טוב והמניות שלך יעלו בערכן. אם קנית מניה של גוגל ב-2004, למשל, שילמת 50 דולר למניה. שלוש שנים מאוחר יותר ב-2007, אותה מניה הוערכה בכ-300 דולר. אם היית מוכר את חלקך, היית מרוויח 250 דולר. לא רע. אם תחכה עד 2017 כדי למכור, המניה שלך תהיה מוערכת בכ-850 דולר, כך שתרוויח 800 דולר ממניה בודדת. נֶחְמָד! עם זאת, רוב האנשים לא קונים רק מניה בודדת. אז אם קנית 50 מניות של גוגל בשנת 2004 (מה שהיה עולה לך 2,500 דולר), אותן מניות היו מוערכות כעת ביותר מ-42,000 דולר. אתה יכול לראות כיצד מניות הן דרך מצוינת להגדיל את החיסכון הפנסיוני שלך.

שוב, לא כל חברה היא גוגל.

יש כל כך הרבה גורמים שיכולים להשפיע על הרווחיות של חברה, החל מריקול לטכנולוגיה חדשה ועד לאופן שבו צרכנים מחליטים להוציא את כספם שהרוויחו קשה. מסיבה זו, מניות נחשבות בדרך כלל להשקעה מסוכנת יותר, במיוחד בטווח הקצר. אבל בתמורה לסיכון שלך, אתה מקבל יותר תגמול. לְדוּגמָה,לפי אתר ההשקעות זקס, המניות הרוויחו כ-9.18% מדי שנה מ-1959 עד 2008, ואיגרות חוב זכו לתשואה שנתית של 6.48% באותה תקופה.

כמובן שזו הכללה והביצועים של מניה ישתנו לא מעט בהתאם לחברה. בערך בשביל זה נועד ה-S&P 500. זהו מדד פיננסי שמורכב מ-500 מהחברות החזקות ביותר מבחינה כלכלית בארצות הברית. הן יכולות לרדת או לעלות בערכן מיום ליום, אבל לאורך השנים, החברות הללו הניבו ביצועים טובים למדי, מה שהופך אותן להימור פחות מסוכן לטווח ארוך, מכיוון שהן שמרו על ערכן די יציב. זה גם ראוי לציין כי להשקיע את כל הכסף שלך בחברה אחתכנראה רעיון גרוע. רוב המומחיםממליץ על קרנות נאמנות, קבוצות של השקעות במספר מניות שונות.

שוב, אתה פחות או יותר יודע מה אתה מקבל עם איגרות חוב. הן נחשבות להשקעות בטוחות יותר ממניות, אבל הן לא מרוויחות הרבה כסף. אם כל החסכונות הפנסיוניים שלך מושקעים באג"ח, כנראה שלא תרוויח הרבה במהלך השנים.

עם זאת, ככל שאתה מתקרב לפנסיה, אתה רוצהלהשקיע פחות במניות ויותר באגרות חוב. אין לך כל כך הרבה זמן להיות מסוכן.

כמה כדאי להשקיע בשניהם

ישהרבה יותר להשקעה מעבר למניות ואיגרות חוב, אבל אלו הם סוגי ההשקעות הבסיסיים והכלליים שאתה צריך להחזיק בתיק שלך. אז כמה כדאי להשקיע בכל קטגוריה? זה תלוי בגיל שלך, ביעדי ההשקעה ובסבילות לסיכון, אבל הנה כלל אצבע נפוץ:

110 - הגיל שלך = אחוז התיק שלך שצריך להיות מניות

אז, אם אתה בן 30, אתה מכניס 80% מהתיק שלך במניות (110 - 30 = 80) ואת 20% הנותרים באגרות חוב בסיכון נמוך יותר. עם זאת, אם אתה שמרני יותר, אולי תרצה לשים 30% באג"ח במקום. זה תלוי בך, ויש אנשים שחושבים שזה שמרני מדי, אבל זו נקודת התחלה טובה.

ככל שאתה מתבגר, עליך להתאים את האחוזים הללו בהתאם. אם אתה פועל לפי כלל 110 לעיל, תרצה לקנות יותר אג"ח כשתהיה בן 40, כך שיהיה לך 30% באג"ח במקום 20. ככל שתתקרב לפרישה, כך אתה זקוק ליציבות רבה יותר. השקעות. אין לך כל כך הרבה זמן לקחת סיכונים, במילים אחרות. אם המניות שלך נכשלות, יש לך רק כל כך הרבה שנים לחכות עד שהן יחזרו שוב.

יש גם המון כלים שיכולים לעזור לך להבין כמה להשקיע בכל אחד מהם. של בנקמחשבון הקצאת נכסיםעובד היטב, או שאתה יכול להשתמש במעקב השקעות בשירות מלא כמוהון אישי.

כמובן שיש עוד הרבה דברים שקשורים להשקעה. ישנן קטגוריות שונות של מניות ואיגרות חוב. ישנן דרכים שונות שבהן מניות משלמות לבעלי המניות שלהן. אלו הם היסודות, אם כי, ואם אתה משקיע מתחיל, חשוב ללמוד את ההבדל באופן שבו שני הנכסים הבסיסיים הללו פועלים כדי לעזור לגדל את ביצת הקן שלך לאורך זמן.